Después de dos años de aumentos consecutivos, el Banco de México (Banxico) ha decidido mantener sin cambios la tasa de referencia en un 11.25 por ciento, tal como había anticipado anteriormente la gobernadora central, Victoria Rodríguez Ceja, en abril pasado.
Con ello, se confirma el fin del ciclo de incrementos para encarecer el costo del dinero ante el brote inflacionario generado por los efectos de la pandemia y la guerra en Ucrania. Analistas esperan que Banxico comience a reducir la tasa hasta noviembre.
La última vez que Banxico no movió la tasa de interés fue el 13 de mayo del 2021 dejándola en 4 por ciento, para después iniciar los incrementos a partir del 24 de junio del mismo año.
Desde entonces, se han realizado 15 ajustes para apretar la política monetaria por un total de 725 puntos base.
Con la presencia de todos sus miembros, la Junta de Gobierno del #BancodeMéxico decidió por unanimidad conservar la Tasa de Interés Interbancaria a 1 día a un nivel de 11.25%. Consulta el comunicado en: https://t.co/c2z0qOqaQe pic.twitter.com/fBRBJMBdbM
— Banco de México (@Banxico) May 18, 2023
¿Por qué Banxico sube y baja la tasa de interés?
Existen varios motivos de esta política monetaria, pero el principal es para regular los efectos de la inflación en el país.
Cuando la inflación es alta, el Banco de México puede aumentar la tasa de interés para desincentivar el gasto y el consumo, lo cual ayuda a frenar el aumento de los precios.
Por otro lado, si la inflación está bajo control, el Banco puede reducir la tasa de interés para estimular la actividad económica y el consumo.
Banxico también ajusta la tasa de interés en función del desempeño económico. En momentos de desaceleración o recesión, puede bajar la tasa para fomentar la inversión, el gasto y el crédito, lo cual impulsa el crecimiento económico.
Por el contrario, si la economía está creciendo rápidamente y hay riesgo de sobrecalentamiento, el Banco puede aumentar la tasa para controlar la demanda y evitar presiones inflacionarias excesivas.
¿Cómo me afecta la tasa de interés?
Aquí van algunos ejemplos cotidianos de cómo puede afectar que Banxico baje o suba la tasa de interés:
Supongamos que tienes un préstamo hipotecario a tasa variable. Si Banxico decide aumentar la tasa de referencia, esto puede resultar en un aumento en las tasas de interés que los bancos aplican a los préstamos. Como consecuencia, es probable que la tasa de interés de tu hipoteca aumente, lo que implica que tendrás que pagar más intereses cada mes.
Por ejemplo, si actualmente pagas una tasa de interés del 5 por ciento en tu hipoteca y Banxico incrementa la tasa de referencia, los bancos pueden aumentar la tasa de interés de tu préstamo a, digamos, un 6 por ciento.
Esto significa que tus pagos mensuales aumentarán, lo que afectará tu presupuesto mensual y puede reducir tu capacidad de ahorro o gasto en otras áreas.
Además, la tasa de referencia de Banxico también puede tener un efecto en las tasas de interés que recibes en tus ahorros.
Si la tasa de referencia aumenta, es posible que los bancos también suban las tasas de interés en cuentas de ahorro o depósitos a plazo fijo. En este caso, podrías beneficiarte al recibir más intereses por tus ahorros.
